Comment fonctionne un compte PAMM ? 

Les comptes PAMM sont l’abréviation de “Percentage Allocation Money Management” ou “Module de Gestion des Allocations en Pourcentage”. Il s’agit d’un type de compte d’investissement proposé par certains courtiers forex qui permet aux investisseurs de confier leurs fonds à des traders compétents pour les gérer. Les comptes PAMM sont également couramment appelés “Module de Gestion des Allocations en Pourcentage”. 

Les comptes PAMM sont devenus de plus en plus populaires parmi les investisseurs cherchant à investir sur le marché des changes ou sur l’un des marchés financiers. Proposés par les courtiers forex, les comptes PAMM permettent aux investisseurs d’allouer leurs fonds à des traders expérimentés ou à des gestionnaires de fonds qui prennent des décisions d’investissement au nom du groupe. 

De cette manière, le trading PAMM permet aux investisseurs de participer aux marchés des changes tout en bénéficiant de l’expertise d’un trader professionnel. 

Les traders bénéficient également des comptes PAMM. En s’inscrivant en tant que gestionnaire de compte PAMM, un trader peut négocier en utilisant un pool de fonds plus important et potentiellement percevoir des frais de performance. 

Tout cela signifie que les traders agissant en tant que gestionnaires de compte peuvent réaliser plus de profits qu’ils ne pourraient le faire avec leur propre compte personnel. 

Voici comment fonctionnent les comptes PAMM et ce que les investisseurs et les traders doivent savoir. 

Comment fonctionne un compte PAMM dans une solution PAMM ? 

Les comptes PAMM sont conçus pour permettre aux investisseurs de bénéficier de l’expertise d’un trader professionnel ou d’un gestionnaire de fonds sans avoir à gérer activement leurs investissements eux-mêmes. 

Voici une illustration étape par étape de la façon dont les comptes PAMM fonctionnent. 

L’investisseur s’inscrit pour un compte PAMM auprès d’un courtier forex 

Les comptes PAMM sont proposés par des courtiers forex en ligne, donc la première chose à faire pour un investisseur est de s’inscrire auprès d’un courtier forex et d’ouvrir un compte PAMM. 

L’investisseur dépose des fonds 

Après avoir ouvert un compte PAMM, l’investisseur dépose ses propres fonds sur le compte de trading PAMM. Le dépôt minimum requis peut varier en fonction du courtier, mais de nombreux courtiers proposent des dépôts minimums faibles pour rendre les comptes PAMM accessibles à un plus large éventail d’investisseurs. 

L’investisseur sélectionne un trader ou un gestionnaire de compte 

Une fois que les fonds ont été déposés, l’investisseur peut choisir un trader ou une équipe de traders pour gérer ses fonds. Les traders nommés sont appelés gestionnaires de compte ou gestionnaires de placement. 

Lors de la sélection d’un gestionnaire de placement, l’investisseur doit évaluer attentivement les traders disponibles pour le compte PAMM, en tenant compte de leur historique de performance, de leur stratégie d’investissement, de leurs frais et d’autres facteurs. 

Le parcours et l’approche d’investissement du trader doivent être en accord avec les objectifs d’investissement de l’investisseur et sa tolérance au risque. 

Le trader gère l’investissement 

Une fois nommé en tant que gestionnaire de placement, le trader est responsable de prendre des décisions d’investissement au nom de l’investisseur. Il est important de noter que plusieurs investisseurs peuvent nommer le même gestionnaire PAMM. Le gestionnaire de placement peut également gérer plusieurs comptes PAMM en même temps pour gérer différentes stratégies d’investissement. 

Les fonds de plusieurs investisseurs sont regroupés pour être investis sur le marché des changes dans le but de générer un profit. 

Pour son rôle dans la gestion de l’investissement, le gestionnaire de placement facture des frais de performance. Il s’agit généralement d’un pourcentage des rendements potentiels générés par l’investissement. 

Les profits et les pertes sont répartis 

Les profits ou les pertes des investissements sont répartis entre les investisseurs dans le compte PAMM proportionnellement à leur investissement. 

En tant que gestionnaire de placement, le trader a droit à un pourcentage des profits sous forme de frais de performance. Cela s’ajoute à la part proportionnelle du trader dans les bénéfices. 

Si les investissements génèrent des pertes, les pertes sont réparties de la même manière parmi les investisseurs. Aucun frais de performance n’est facturé en cas de pertes. 

La répartition des profits ou des pertes a lieu à la fin du cycle de trading, qui peut s’étendre sur plusieurs jours, semaines ou mois, selon la stratégie de trading globale déployée. 

Ensuite, le gestionnaire de placement procède à la prochaine série de transactions sur le marché des changes. Voilà comment fonctionne le système PAMM. 

Comment les profits et les pertes sont-ils répartis dans un compte PAMM ? 

Supposons qu’il y ait trois investisseurs – Allen, Billy et Chen – qui souhaitent utiliser une solution PAMM pour trader sur le marché des changes. L’exemple ci-dessous est utilisé à des fins pédagogiques uniquement. 

Ils s’inscrivent auprès d’un courtier forex et ouvrent chacun un compte PAMM. 

Ted est un trader forex expérimenté qui souhaite augmenter ses gains potentiels grâce à des opérations de change réussies. Il s’inscrit en tant que gestionnaire de placement PAMM et est sélectionné par Allen, Billy et Chen pour trader en leur nom. 

Les quatre d’entre eux regroupent leur argent et les fonds sont investis et gérés par Ted. 

Voici combien chacun d’entre eux investit : 

• Allen : 10 000 dollars 

• Billy : 25 000 dollars 

• Chen : 15 000 dollars 

• Ted : 50 000 dollars 

Le montant total de l’investissement est donc de 100 000 dollars. Ted facture des frais de performance de 10% sur les bénéfices. 

Après la première série d’investissements, un gain de 20% a été réalisé, ce qui équivaut à un bénéfice de 20 000 dollars. 

Avant la distribution des bénéfices, les frais de performance sont déduits – dans ce cas, 2 000 dollars (10% de 20 000 dollars). Les 18 000 dollars restants sont ensuite redistribués à tous les participants du pool, en fonction de leur part dans le pool, comme suit : 

• Allen : 10 000 dollars sur 100 000 dollars = 10% 

• Billy : 25 000 dollars sur 100 000 dollars = 25% 

• Chen : 15 000 dollars sur 100 000 dollars = 15% 

• Ted : 50 000 dollars sur 100 000 dollars = 50% 

Voici donc la part du bénéfice net (18 000 dollars) que chaque personne reçoit : 

• Allen : 10% x 18 000 dollars = 1 800 dollars 

• Billy : 25% x 18 000 dollars = 4 500 dollars 

• Chen : 15% x 18 000 dollars = 2 700 dollars 

• Ted : 50% x 18 000 dollars = 9 000 dollars 

N’oublions pas qu’en tant que gestionnaire de placement, Ted reçoit également les frais de performance, qui s’élèvent à 2 000 dollars dans ce cas. Ainsi, les gains totaux de Ted pour cette série sont de 9 000 dollars + 2 000 dollars = 11 000 dollars. 

Les frais de performance ne sont pas payés en cas de pertes. 

Que se passe-t-il si Ted subit une perte ? Les frais de performance ne seront pas payés et les soldes des comptes des quatre participants seront réduits proportionnellement. 

Donc, en supposant une perte de 10%, voici les soldes des comptes pour chacun de nos quatre participants : 

• Allen : 90% x 10 000 dollars = 9 000 dollars 

• Billy : 90% x 25 000 dollars = 22 500 dollars 

• Chen : 90% x 15 000 dollars = 13 500 dollars 

• Ted : 90% x 50 000 dollars = 45 000 dollars 

En d’autres termes, chaque participant subit une perte équivalente à 10% de leur investissement initial. 

Quels frais sont facturés dans un compte PAMM ? 

Les frais de performance facturés par le gestionnaire de placement ne sont pas les seuls frais que les investisseurs peuvent avoir à payer. Il existe d’autres frais tels que les frais de dépôt, les frais de retrait et les frais de gestion à prendre en compte. 

Les comptes PAMM ne sont proposés que par des courtiers en ligne, qui sélectionnent et choisissent des traders professionnels ayant fait leurs preuves pour agir en tant que gestionnaires de placement PAMM. Les courtiers hébergent également la structure et les plates-formes de trading requises pour le compte PAMM. 

Il est donc courant que les courtiers facturent des frais pour la fourniture de comptes PAMM. Cependant, cela peut ne pas prendre la forme de frais de compte explicites et peut plutôt être inclus dans les commissions de trading, les écarts et autres charges. 

Les comptes PAMM sont-ils légaux ?

Oui, les comptes PAMM sont légaux dans la plupart des pays ; cependant, leur sécurité peut varier en fonction de plusieurs facteurs.

Afin de garantir une expérience d’investissement sûre, il est essentiel de choisir un courtier forex réputé et réglementé proposant des services PAMM. En agissant ainsi, les investisseurs peuvent atténuer les risques potentiels associés aux comptes PAMM et profiter des avantages d’une gestion professionnelle de leurs fonds.

En résumé : comment fonctionne un compte PAMM ? 

L’inscription à un compte PAMM permet aux investisseurs de potentiellement tirer parti du marché des changes en s’appuyant sur l’expérience, les connaissances et les stratégies de traders professionnels. 

Les traders sélectionnés en tant que gestionnaires de placement PAMM peuvent accéder à un pool de fonds plus important pour effectuer des transactions, ce qui facilite une plus grande variété d’opérations et amplifie leurs résultats de trading. Ils ont également droit à des frais de performance sur les transactions rentables, ce qui augmente davantage leurs revenus sur le marché des changes. 

Vantage est l’un des courtiers proposant des comptes PAMM et le système PAMM est conçu pour aider les traders à développer leur potentiel d’investissement avec une admission illimitée des investisseurs, une intégration automatisée, des frais de performance flexibles et un contrôle sur les décisions de trading. Cliquez ici pour en savoir plus sur les comptes PAMM de Vantage. De plus, Vantage propose également un autre programme de gestion de fonds connu sous le nom de solution Multi-Account Manager (MAM). 

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